Исследования риск-менеджмента - Концепция управления рисками в связи с предпринимательской деятельностью

Оглавление:

Риск является неотъемлемым атрибутом предпринимательской деятельности. Предпринимательский риск — это неопределенность в отношении результатов и последствий деятельности компании, как в целом, так и в отдельных областях, таких как внешнеторговая деятельность. Нет такого понятия, как предпринимательство без риска. Законы ведущих стран мира гласят, что предпринимательство — это деятельность, которую предприниматель осуществляет на свой страх и риск. В последнее время это предположение нашло свое отражение в законодательстве Украины. Риск — это финансовая категория. Поэтому на степень и уровень риска могут влиять финансовые механизмы.

Методы и приемы ограничения или минимизации рисков в системе экономических отношений называются системой управления рисками или риск-менеджментом. Конечная цель управления рисками соответствует объективной функции предпринимательства — достижение наибольшей прибыли при оптимальном соотношении прибыли и риска, приемлемого для предпринимателя.

По определению управления рисками можно выделить стратегию и тактику управления рисками.

Стратегия управления — это направление и способ использования средств для достижения поставленной цели. Стратегия позволяет сконцентрироваться на наилучших решениях и отказаться от остального.

К стратегии управления рисками применяются следующие правила:

Максимальный выигрыш.
Оптимальная вероятность исхода.
Оптимальная вариативность результата.
Оптимальное сочетание прибыли и стоимости риска.

Тактика — это конкретные приемы и методы достижения цели в конкретных условиях, приемлемых в конкретной ситуации.

Хорошо известно, что в мировой практике до 40% коммерческих сделок терпят неудачу из-за неадекватного выявления, оценки и управления рисками. Быть богатым в современном мире означает правильно анализировать и управлять рисками.

Информационное обеспечение управления рисками состоит из различных видов информации. Она включает в себя осведомленность о вероятности того или иного нежелательного события, наличие и размер спроса на товары, капитал, финансовую стабильность и платежеспособность клиентов, партнеров, конкурентов и так далее. Сегодня тот, кто владеет информацией, владеет рынком. Многие виды информации часто составляют коммерческую тайну.

Предметом управления в сфере управления рисками являются рискованные активы капитала и экономические отношения между хозяйствующими субъектами в процессе реализации риска. К таким отношениям относятся отношения между заемщиком и кредитором, между предпринимателями, конкурентами и так далее.

Субъектом управления в области риск-менеджмента является группа менеджеров (финансовый менеджер, риск-менеджер, специалист по страхованию и т.д.), которые различными способами своего влияния осуществляют рациональное функционирование объекта управления в условиях рисков.

Концепция управления рисками в связи с предпринимательской деятельностью

Этап постановки цели — это формулировка цели, определяющая степень приемлемости риска. Для предпринимателя главной целью является обеспечение существования компании и получение определенной прибыли.

Степень признания риска выражается в восприятии возможных рисковых ситуаций предпринимателем или лицом.

Этап оценки риска состоит из определения его тяжести и опасности. Используются два вида оценки: качественная и количественная.

На этапе отбора методы управления рисками делятся на две категории: Контроль рисков и финансирование рисков.

Контроль риска также известен как метод минимизации потерь. Это осуществляется четырьмя разными способами:

Избегание риска, то есть отказ компании, связанной с риском. Этот метод состоит в попытке полностью исключить риск. Для человека это может означать воздержание от любых действий, которые могут привести, например, к потере здоровья или имущества. Для предпринимателя это означает воздержание от деятельности, наносящей вред бизнесу.
Предупреждение означает принятие мер, направленных на отрицание возможности определенных потерь, таких как эффективные гарантии производства;
Под минимизацией вреда понимается реализация мер, снижающих вероятность наступления нежелательного события или размер ущерба до минимально возможного уровня, например, соблюдение всех технологических требований при производстве продукции;
Контроль передачи риска — отказ от участия в рискованном мероприятии (но не отказ от участия в самом мероприятии) путем привлечения другой стороны (привлечение субподрядчика, экспедитора).

Под финансированием рисков понимается возмещение убытков за счет собственных средств. Это может быть сделано двумя способами — принятием (поглощением) рисков и передачей рисков другому лицу.

Принятие риска состоит в согласии на возможный ущерб в случае возникновения ситуации риска. Решение о принятии может быть принято по двум причинам. Первый — когда другие методы невозможны или непрактичны. Это риск, вероятность которого достаточно низкая. Во-вторых, при возможности создания самострахового фонда, то есть постепенного накопления средств для самостоятельного покрытия ожидаемых убытков.

Трансферт рисков — покрытие убытков за счет средств из внешних источников. Для этого используется страховка. С точки зрения управления рисками, под страхованием понимаются отношения, в которых группа физических или юридических лиц, подверженных одному и тому же виду рисков, создает страховой фонд, управляемый страховой компанией. В случае оговоренного убытка стороны договора возмещаются страховой компанией. К страхованию прибегают тогда, когда стоимость всех остальных методов управления рисками превышает стоимость страхования. В целях обеспечения экономических интересов сторон при осуществлении любой внешнеэкономической деятельности в мировой практике применяются различные виды страхования. Они могут служить интересам инвестора, экспортера, импортера и банка-кредитора.

Какой метод управления рисками использовать — на усмотрение менеджера. Чаще всего оказывается, что лучшим решением в рисковой ситуации является сочетание нескольких методов одновременно.

Фаза применения выбранного метода включает так называемую программу предотвращения и контроля потерь. Одним из способов своевременного принятия решения в рисковой ситуации является специально разработанный ситуационный план действий в рисковой ситуации. В этом плане отражено, что нужно делать немедленно в конкретной ситуации и какие последствия следует ожидать. Ситуационные планы присутствуют в работе особо рискованных предприятий — аэропортов, горноспасательных формирований.

Фаза оценки результатов — это инвентаризация конкретного периода деятельности в условиях риска. Чаще всего это касается либо прошлого года, либо результатов конкретного проекта.

В управлении рисками нет и не может быть готовых рецептов. Но если вы знаете его методы, приемы и процедуры, вы можете достичь ощутимого успеха.

Особую роль в решении проблем с высоким риском играет интуиция и проницательность руководителя. Интуиция — это способность человека найти решение проблемы напрямую, без логического мышления. Это неотъемлемый компонент всего творчества. Понимание — это знание решения проблемы. В момент прозрения решение понятно, но эта ясность часто носит краткосрочный характер. Поэтому необходима сознательная фиксация решения.

В тех случаях, когда расчет риска невозможен, решения о рисках принимаются с использованием эвристики. Риск-менеджмент имеет собственную систему эвристических правил, разработанную за годы практики бизнес-гениями:

Вы не можете рисковать больше, чем может обеспечить ваш собственный капитал.
Всегда нужно думать о последствиях рисков.
Положительное решение принимается только тогда, когда нет сомнений.
Ты не можешь рисковать многим ради малого.
В случае сомнений принимается отрицательное решение.
Не следует думать, что есть только одно решение проблемы, могут быть и другие варианты.

Таким образом, управление рисками является одним из важнейших направлений современного менеджмента. Цели, поставленные субъектом ВЭД, так или иначе вступают в конфликт с возможным риском, связанным с проведением ВЭД. Это противоречие может быть разрешено только с помощью профессионального управления рисками.

Наличие риска неизбежно в условиях рынка, и чем выше риск, тем больше потенциальная прибыль. В настоящее время как мировой, так и местный рынки становятся все более нестабильными. В этих условиях менеджер, который избегает рискованных решений, становится опасным для компании и обрекает ее на стагнацию и потерю конкурентоспособности. По мере расширения зоны рисковых ситуаций управление рисками становится объективно необходимым и очень существенным элементом управления.

Экономический характер рисков внешнеэкономической деятельности в Украине

Внешнеэкономическая деятельность (ВЭД) — это международные экономические и торговые отношения, сфера действия которых включает в себя: Обмен товарами, специализация и кооперация производственного, научно-технического сотрудничества, оказание экономической и технической помощи, создание совместных предприятий и другие формы экономического сотрудничества. Эта деятельность осуществляется в соответствии с Конституцией Украины, Законом «О внешнеэкономической деятельности» и всеми многочисленными законами и правовыми нормами, относящимися к предпринимательской деятельности

Эти отношения являются результатом развития товарного производства, которое уже давно вышло за рамки удовлетворения потребностей населения отдельных стран. ВЭД реализуется как на уровне государства, так и на уровне отдельных фирм. В первом случае ВЭД ставит своей целью создание межгосударственной основы для механизмов сотрудничества, правового и торгового посредничества, которые стимулируют развитие и повышают эффективность внешнеэкономических связей. Во втором случае ВЭД проявляется в заключении и реализации контрактов с иностранными партнерами.

Согласно Закону Украины «О внешнеэкономической деятельности» ВЭД — это деятельность субъектов хозяйствования Украины и их иностранных партнеров (контрагентов), которая строится на отношениях между ними и осуществляется как в Украине, так и за ее пределами. Во внешнеэкономической деятельности участвуют две стороны: отечественная и иностранная.

В целом, товарные товары являются средством, с помощью которого страны могут развивать специализацию, повышать производительность своих ресурсов и тем самым увеличивать выпуск продукции. Суверенные государства, как и частные лица, могут извлечь выгоду, специализируясь на продуктах, которые они производят наиболее эффективно, а затем продавая их за товары, которые они не могут производить эффективно.

Риски, которые возникнут в этом случае, зависят от многих объективных причин, отражающих законы развития мировой экономики. Давайте назовем самых важных из них:

принцип сравнительных преимуществ, который гласит, что общий объем производства является наибольшим, когда каждый товар производится в стране с наименьшими вмененными издержками.
условия внешнеэкономической деятельности, суть которых заключается в том, что обмен товарами зависит от соотношения мирового спроса на эти товары и предложения.
либерализация внешней торговли по следующему принципу: посредством свободной торговли, основанной на принципе сравнительных издержек, моравская экономика может достичь более эффективного распределения ресурсов и более высокого уровня материального благосостояния вовлеченных стран.
барьеры в торговле. Несмотря на все веские аргументы в пользу свободной торговли, в реальности существует множество препятствий. Среди них особое место занимают таможенные пошлины, которые являются акцизами на ввозимые товары. Тарифы могут быть введены для повышения доходов или защиты отечественных предпринимателей. Среди них фискальные тарифы и протекционистские тарифы.
импортные квоты, определяющие максимальное количество товаров, которое может быть ввезено в данный период.
нетарифные барьеры в торговле, т.е. система лицензирования, создание чрезмерных стандартов качества и безопасности продукции или просто бюрократические запреты в таможенных процедурах.
свободно плавающие обменные курсы, которые определяются беспрепятственным взаимодействием спроса и предложения. Удорожание и обесценивание валют вызвано в основном изменениями потребительских вкусов, относительными изменениями доходов разных стран, относительными изменениями цен, относительными изменениями реальных процентных ставок, а также спекуляциями на валютных курсах. Сторонники этой системы утверждают, что за время ее недолгого существования она работала намного лучше, чем предполагалось. Тем не менее, существуют веские аргументы в пользу стабильных курсов валют.
фиксированные обменные курсы. Сторонники этой системы утверждают, что ее использование снижает риски и неопределенность, связанные с международной торговлей и финансами. Считается, что фиксированные обменные курсы ведут к увеличению объема торговых и финансовых операций. Однако функционирование этой системы зависит от двух взаимосвязанных условий. Во-первых, наличие достаточных резервов страны. Во-вторых, нерегулярное возникновение дефицитов или остатков в платежном балансе.
международные системы валютных курсов. Существует несколько таких систем. Система золотого стандарта предусматривает фиксированный обменный курс. Преимущества: Во-первых, стабильные обменные курсы помогают снизить уровень неопределенности и риска в международной торговле; во-вторых, золотой стандарт автоматически компенсирует дефицит и сальдо из плавающих остатков. Главный недостаток заключается в том, что страны, находящиеся на золотом стандарте, должны смириться с процессами внутренней экономической перестройки, которые принимают форму безработицы, снижения доходов и инфляции. Более того, золотой стандарт может функционировать до тех пор, пока один из участников не исчерпает свои золотые резервы.

Бреттон-Вудская система, которая предусматривает использование золота и доллара в качестве международных резервов. Однако свободное колебание доллара лишило эту систему фиксированных ставок поддержки. Это произошло в 1971 году, когда президент Р. Никсон приостановил конвертацию золота и доллара.

Кроме факторов, которые регулируют международный обмен товарами и вносят нестабильность во внешнеторговые отношения, в Украине существуют и внутренние причины, которые способствуют увеличению рисков как в предпринимательской деятельности в целом, так и в ВЭД в частности.

К сожалению, на момент написания статьи не было опубликовано никаких данных, кроме прогнозов, которые бы отражали развитие экономики страны в 2008 году. Поэтому посмотрим на ситуацию в стране, основываясь на анализе академика В.М. Гетца, по данным 2007 года и прогнозу на 2008 год, основанному на первых месяцах экономики 2008 года.

Общеправительственное потребление

Прогноз Министерства экономики на 2008 год — снижение ВВП на 1%. Однако ни одна из экспертных групп, работающих в Украине, не согласилась с этим прогнозом на момент его опубликования. К ним относятся Гарвардский центр, Немецкая консультативная группа и ряд других независимых групп. Январь 2008 года подтвердил это и показал, что падение на самом деле составило 3,7%. По мнению академика НАН Украины В.М. Гееца, по оптимистическому сценарию год должен завершиться снижением в финансовой сфере на 2,5-3,5%.

Реальный уровень государственного потребления систематически снижается. В нефинансовом секторе, которому привержены все, на сегодняшний день существует только 8% реальных доходов от уровня 2003 г. В номинальном выражении они все еще более-менее стабильны, но в реальном выражении резко упали. В результате предприятия сегодня не имеют оборотных средств, а государственный сектор, по крайней мере на бумаге, продолжает получать значительные доходы, сохраняя при этом уровень государственного потребления.

Ситуация с задолженностью также очень неприятна. Уровень государственного долга к ВВП не катастрофический, но есть проблема с обслуживанием долга. Большая часть долга правительства является краткосрочным, и правительство достигло уровня, при котором ежемесячные доходы бюджета равны платежам. Почти 10% консолидированного бюджета идет на обслуживание долга. Необходимо реструктурировать его с достаточно длинными и дешевыми деньгами, чего на данный момент не происходит.

Доля задолженности, покрывающая дефицит бюджета, составила 27,1%. Пороговое значение составляет 30,0%. Украина практически находится на этом уровне. Без очень длинных денег эти облигации невозможно удержать. Поэтому нам необходимо переориентироваться на внутренние фонды, которые сейчас находятся только в частном секторе. Для Украины они оцениваются примерно в 12-15 миллиардов долларов. Механизм использования этого ресурса не был разработан.

Структура промышленного производства также окрашивает довольно непривлекательную картину. В 1999 году доля капиталоемких базовых отраслей промышленности (энергетика, топливная промышленность и металлургия) составляла 20%, в 2007 году она выросла почти до 50%. Другими словами, по словам г-на Гееца, Украина находится в тупике. Сегодня эти очень капиталоемкие отрасли поглощают 70%-75% капитальных вложений. В результате в области быстрого оборота капитала, кроме пищевой промышленности, нет резерва. Эта ситуация тянет экономику вниз. Угольная промышленность и металлургия находятся в таком состоянии, что могут «потопить» любую экономическую систему. Если еще не поздно, необходимо ускорить процесс реструктуризации и перенаправить его в капиталоемкие отрасли. Пищевая промышленность уже работает в положительном направлении. В настоящее время она занимает 13% капитальных вложений и продолжает расширяться.

Очень щекотливый вопрос — это оборотный капитал, без которого экономика обычно не может развиваться, и отсутствие которого приводит многих исследователей к предложениям по увеличению эмиссионной активности для ее пополнения. В 1997 году Украина имела 13 копеек оборотных средств на 1 рубль оборотных средств, в 1990 году — 26 и в 1995 году — 28. Соотношение оборотных и основных средств значительно ухудшилось.

Есть и другие негативные тенденции. Так, в первичном распределении ВВП с учетом налогов оплата труда составила 4%. Необходимо убрать 20%, а скорректированный удельный вес оплаты труда составляет всего 25%. Это очень низкое значение. В развитых странах она в 2 раза выше. Даже в Польше и Венгрии в начале было 30-35%. Выход из этой ситуации невозможен без решения бюджетных проблем.

В структуре расходов бюджета Украины есть статья «Расходы на экономику, включая государственное регулирование цен». В 2006-2007 гг. они составляли 22 — 24%, и только сейчас под давлением долгов они значительно сократились. Это означает, что сначала они тратили деньги на основные отрасли промышленности и брали долги, а теперь они экономят: Долг не выплачивается, и экономика попадает в довольно сложную ситуацию. На сегодняшний день эта проблема неразрешима.

Рассмотрим экономическую безопасность . Его показатели достаточно многочисленны. Обратим внимание на долю машиностроения в промышленном производстве. Если порог в странах, которые находятся в нормальном состоянии, составляет 20,0%, то в Украине — 12,2%. Это означает, что Украина становится зависимой от инвестиционной группы товаров от технологий, поступающих с Запада. Самое печальное, что технологии, в которых Украина не заинтересована, все же приходят. В то же время рабочие места, созданные по зарубежным технологиям, очень дороги, стоимость такого рабочего места составляет около 50 тыс. долларов. Поэтому реструктуризация экономики невозможна без принятия соответствующих мер.

Теперь к монетарной политике. Разница, которая сейчас существует между ценами на валютном рынке и в реальном секторе, вполне очевидна. В то время как цены в реальном секторе имеют определенную структуру, цены на рабочую силу и валюту не имеют аналогов. Заработная плата ограничивается по собственным причинам, а курс доллара ограничивается соответствующим вмешательством. В августе 2006 г. были предупреждения о начале последовательной девальвации, чтобы избежать того, что произошло в конце 2007 г. — обвала курса доллара. В результате Украина потеряла экспорт. Она также потеряла много импорта, особенно в Россию.

Обманчивость этой денежно-кредитной политики МВФ очевидна. Это привело к очень сильным колебаниям в экспорте и импорте. Данные о торговле с Россией очень показательны и служат четким уроком о том, чего не делать и как не делать в будущем, чтобы сохранить возможности для создания и развития внутреннего рынка. Без этого и без того ограниченный спрос будет еще более ограниченным.

Данный краткий анализ статистических данных и макроэкономических показателей показывает природу рисков при осуществлении внешнеэкономической деятельности в Украине.

Классификация основных видов рисков ВЭД

Риск выбора партнера и надежность.

При заключении внешнеэкономического контракта основным риском является надежность партнера. Проверить их можно двумя способами: Вы можете оценить его самостоятельно или воспользоваться услугами других организаций. Это зависит от готовности и финансовых возможностей.

Существует несколько источников информации о потенциальном партнере: Торгово-промышленная палата, банки, имеющие лицензию на осуществление валютных операций. Их файлы содержат информацию о тысячах иностранных компаний, банках, страховых компаниях, фондовых биржах и так далее.

Кроме того, информацию об экспорте и импорте своих стран предоставляют посольства и представительства торговых палат этих стран.

Бизнес-справочник «Адрес — Европа» содержит информацию о 150 000 производителях в 15 странах мира, а справочник «Зарубежные производители» предоставляет список компаний с местонахождением, именами владельцев, телефонами и фамилиями лиц, ответственных за отношения с потребителями. С этой же целью могут использоваться информационные базы данных, такие как «Интерконсультант», предоставляющие информацию о глобальных компаниях и их продукции. В последние годы ИНТЕРНЕТ получил широкое распространение. Такая информация надежна, но дорогая. Поэтому иногда лучше работать внутренне. Американские бизнесмены практикуют правило пяти «С» — знать о своем партнере:

Персонажи.
Финансовые возможности.
Имущество (капитал).
Взаимодействие.
Общие условия.

Еще одним надежным способом избежать ошибок при выборе партнера является наличие собственной системы сбора и анализа информации о потенциальном партнере. В этом случае моделью может служить система должной осмотрительности, применяемая на Западе. Одним из инструментов этой системы является анкета, содержащая необходимые вопросы о партнере.

Маркетинговые риски.

Эти риски связаны с возможностью продвижения товаров на рынках сбыта. Основные виды маркетинговых рисков: Информация, инновации, промышленность.

Информационный риск — это риск неопределенности или недостоверности информации, которая может касаться правовой основы подготовки договора, состояния партнера и его банка, а также информации о рыночных условиях предлагаемых товаров и услуг.

Отраслевой риск — это вероятность возникновения убытков в результате изменения экономических условий в отрасли и масштабов этих изменений как внутри отрасли, так и по отношению к другим отраслям.

Риск инноваций — это возможность потерь, когда компания инвестирует в производство новых товаров и услуг, которые могут не найти спроса на рынке.

Степень вероятности маркетинговых рисков высока, а размер возможных финансовых потерь может быть значительным. Поэтому тема оценки маркетинговых рисков занимает важное место на всех этапах REO.

На странице курсовые работы по менеджменту вы найдете много готовых тем для курсовых по предмету «Менеджмент».

Здесь темы рефератов по менеджменту

Читайте дополнительные лекции: